EURUSD – EURGBP – EURJPY İçin Başarılı İndikatör Seçimi
12 Ağustos 2016
Dr. Tuğberk Çitilci- Araştırma Müdürü
Dün yayınladığımız “USDJPY – EURJPY - GBPJPY İçin Başarılı İndikatör Seçimi” çalışmamıza, Euro bazlı pariteler (EURUSD- EURGBP - GBPJPY) ile devam ediyoruz.
Çalışmamızın ana hatlarını tekrar hatırlatmak gerekirse;
Teknik analizde fiyat referansını incelerken çeşitli indikatörler ve osilatörler kullanılmaktadır. Kullanıma bağlı olarak çeşitli dönemler için (saatlik, günlük, haftalık vs.) çeşitli göstergeler bazen başarılı bazen de başarısız sonuçlar vermektedir. Yatırımcıların aradığı veya ulaşmak istediği, her türlü varlık grubu ve periyot için başarılı sonuçlar veren indikatöre ulaşmak. Maalesef böyle bir indikatör pratik tarafta bulunamamıştır. Örnek olarak EURUSD için kullandığınız göreceli güç endeksi (RSI) indikatörü başarılı sonuçlar verirken farklı bir parite için aynı başarılı sonuçları vermemesi kuvvetle muhtemel. Peki bu noktada başarılı indikatör seçimi nasıl yapılmalı sorusunun cevabı için back test (geriye dönük sistem testi) uygulanması gerekmektedir.
Back test için Bloomberg terminali kullanılarak 1 yıllık dönemde günlük, 4 saatlik ve 1 saatlik zaman dilimlerinde EURUSD EURGBP ve EURJPYvarlıklarında hangi indikatörün başarılı sonuçlar verdiğini analiz edeceğiz. Toplamda 9 adet gösterge kullanılmıştır.
Back Test İçin Kullanılan İndikatörler;
EURUSD Günlük Dönem
En Başarılı İndikatör; William’s Percent Range
En Başarısız İndikatör; Simple Moving Average
EURUSD 4 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; Bollinger Bands
En Başarısız İndikatör; Ichimoku Kinko Hyo
EURUSD 1 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; Bollinger Bands
En Başarısız İndikatör; Simple Moving Average
EURGBP Günlük Dönem
En Başarılı İndikatör; Ichimoku Kinko Hyo
En Başarısız İndikatör; RSI
EURGBP 4 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; Emtia (Mal) Kanal Endeksi
En Başarısız İndikatör; Bollinger Bands
EURGBP 1 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; MACD
En Başarısız İndikatör; Bollinger Bands
EURJPYGünlük Dönem
En Başarılı İndikatör; Stochastic Oscillator
En Başarısız İndikatör; Simple Moving Average
EURJPY4 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; RSI
En Başarısız İndikatör; Ichimoku Kinko Hyo
EURJPY1 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; CCI
En Başarısız İndikatör; MACD
Özet
Geriye dönük sistem testi referans alındığında farklı dönemler için farklı indikatörler başarılı sonuçlar vermektedir.
Not:
Çalışmamızın ana hatlarını tekrar hatırlatmak gerekirse;
Teknik analizde fiyat referansını incelerken çeşitli indikatörler ve osilatörler kullanılmaktadır. Kullanıma bağlı olarak çeşitli dönemler için (saatlik, günlük, haftalık vs.) çeşitli göstergeler bazen başarılı bazen de başarısız sonuçlar vermektedir. Yatırımcıların aradığı veya ulaşmak istediği, her türlü varlık grubu ve periyot için başarılı sonuçlar veren indikatöre ulaşmak. Maalesef böyle bir indikatör pratik tarafta bulunamamıştır. Örnek olarak EURUSD için kullandığınız göreceli güç endeksi (RSI) indikatörü başarılı sonuçlar verirken farklı bir parite için aynı başarılı sonuçları vermemesi kuvvetle muhtemel. Peki bu noktada başarılı indikatör seçimi nasıl yapılmalı sorusunun cevabı için back test (geriye dönük sistem testi) uygulanması gerekmektedir.
Back test için Bloomberg terminali kullanılarak 1 yıllık dönemde günlük, 4 saatlik ve 1 saatlik zaman dilimlerinde EURUSD EURGBP ve EURJPYvarlıklarında hangi indikatörün başarılı sonuçlar verdiğini analiz edeceğiz. Toplamda 9 adet gösterge kullanılmıştır.
Back Test İçin Kullanılan İndikatörler;
| Grafikteki isim | MT4 Platform İsmi | Türkçesi |
| MACD | MACD – Moving Average Convergence / Divergence | Hareketli Ortalamaların Yakınsaması / Iraksaması |
| Ichimoku | Ichimoku Kinko Hyo | Denge (Bulut) Grafiğine Bakış |
| Simple MA | Simple Moving Average | Basit Hareketli Ortalama |
| RSI | RSI – Relative Strenght Index | Göreceli Güç Endeksi |
| Bollinger Bands | Bollinger Bands | Bollinger Bantları |
| William’s %R | William’s Percent Range | William’s Osilatörü |
| Cmdty Channel Index | CCI – Commodity Channel Index | Emtia (Mal) Kanal Endeksi |
| Stochastics | Stochastic Oscillator | Stokastik Osilatörü |
EURUSD Günlük Dönem
En Başarılı İndikatör; William’s Percent Range
En Başarısız İndikatör; Simple Moving Average
EURUSD 4 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; Bollinger Bands
En Başarısız İndikatör; Ichimoku Kinko Hyo
EURUSD 1 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; Bollinger Bands
En Başarısız İndikatör; Simple Moving Average
EURGBP Günlük Dönem
En Başarılı İndikatör; Ichimoku Kinko Hyo
En Başarısız İndikatör; RSI
EURGBP 4 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; Emtia (Mal) Kanal Endeksi
En Başarısız İndikatör; Bollinger Bands
EURGBP 1 Saatlik Dönem En Başarılı İndikatör; MACD
En Başarısız İndikatör; Bollinger Bands
EURJPYGünlük Dönem
En Başarılı İndikatör; Stochastic Oscillator
En Başarısız İndikatör; Simple Moving Average
EURJPY4 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; RSI
En Başarısız İndikatör; Ichimoku Kinko Hyo
EURJPY1 Saatlik Dönem
En Başarılı İndikatör; CCI
En Başarısız İndikatör; MACD
ÖzetGeriye dönük sistem testi referans alındığında farklı dönemler için farklı indikatörler başarılı sonuçlar vermektedir.
Not:
- İndikatörlere ilişkin back test Bloomberg terminali ile yapılmıştır.
- İşlem Maliyetleri, Slipaj vs. dikkate alınmamıştır.
- Tabloda indikatör sıralaması en başarılıdan en başarısıza doğru yapılmıştır.
- Back test sonuçları fikir vermesi amacıyla paylaşılmıştır.
- Sonuçlar geçmiş dönem verilerine göre hesaplanmıştır, İleriye dönük işlemlerde aynı sonuçların olması kesinlikle beklenmemelidir.